Recomendação de Investimento: Analisando Carteiras com Beta e Value-at-Risk (VaR) Dinâmicos no Software R
Teoria e Prática em Administração (TPA)
Recomendação de Investimento: Analisando Carteiras com Beta e Value-at-Risk (VaR) Dinâmicos no Software R
Autor Correspondente: L. A. Wickboldt | [email protected]
Palavras-chave: carteiras de ações, beta dinâmico, stock portfolios, dynamic betas, value-at-risk (VaR), software R
Resumos Cadastrados
Resumo Português:
Contexto: João, analista júnior da Assert S.A., recebe o desafio de elaborar um relatório de recomendação de investimento para alocação de um capital de US$ 10 milhões nos Estados Unidos em julho de 2018. Para tanto, João terá que fundamentar seu relatório com base nas teorias de finanças, quais sejam a formação de carteiras e a relação risco x retorno. Além disso, terá de usar fontes de dados e softwares de análise confiáveis. Objetivos de ensino: Compreender e aplicar conceitos de análise de investimentos, em especial formulando estratégias de investimento em ações. O caso, ilustrativo e de aplicação em finanças, fornece o script no software livre R. Com isto, permite a análise das decisões tomadas e convida a realização de outros exercícios semelhantes. Fontes de dados: O caso é fictício, mas os dados são reais, obtidos dos principais provedores financeiros mundiais. O script fornecido (APÊNDICE) instrui a coleta e tratamento dos dados no software R, que é um dos mais utilizados em pesquisas em finanças. Recomenda-se conhecimentos prévios básicos da ferramenta, para os quais são fornecidos fontes bibliográficas. Aplicação: O caso fornece a teoria e a metodologia para a análise de ações e índices dos mercados de capitais globais, permitindo que estudantes de graduação ou pós possam vivenciar a realidade de um analista de mercado. As disciplinas que tipicamente abordam estes conteúdos são Mercado de Capitais, Análise de Investimentos e Administração Financeira.
Resumo Inglês:
Context: João, junior analyst at Assert S.A., is challenged to prepare an investment recommendation report for the allocation of US$ 10 million capital in the United States in July 2018. Therefore, João will have to justify his report based on in finance theories, which are the formation of portfolios and the risk x return ratio. In addition, you will need to use reliable data sources and analysis software. Teaching goals: Understand and apply investment analysis concepts, especially formulating stock investment strategies. The case, illustrative and applied in finance, provides the script in the free software R. Thereby, it allows the analysis of the decisions taken and invites the realization of other similar exercises. Data source: The case is fictitious, but the data are real, obtained from the main financial providers worldwide. The provided script (APPENDIX) instructs the collection and processing of data in the R software, which is one of the most used in finance research. Basic prior knowledge of the tool is recommended, for which bibliographic sources are provided. Applicability: The case provides the theory and methodology for the analysis of stocks and indices in the global capital markets, allowing undergraduate or graduate students to experience the reality of a market analyst. The courses that typically address these contents are Capital Markets, Investment Analysis and Corporate Finance.
